TXT e-Solutions S.p.A. (nella foto, l’a. d. del gruppo TXT Daniele Misani), società quotata al segmento STAR di Borsa Italiana, ha annunciato un passo significativo nella sua strategia di crescita attraverso l’acquisizione del 100% di IT Values S.r.l., azienda d’informatica romana specializzata in soluzioni software innovative per il mercato enterprise e pubblico. L’accordo vincolante, siglato in data odierna, prevede un closing dell’operazione entro il 1° aprile 2025.
IT Values: Innovazione e Sicurezza al Servizio della Digitalizzazione
Fondata a Roma nel 2022, IT Values si è rapidamente affermata come realtà di spicco nella creazione di soluzioni software su misura, focalizzandosi sull’offerta di applicazioni flessibili e integrate. La società romana si distingue per la sua capacità di fornire risposte concrete alle esigenze complesse e in continua evoluzione sia delle pubbliche amministrazioni che delle imprese moderne, ponendo particolare attenzione all’integrazione e alla sicurezza dei processi di digitalizzazione.
L’offerta di IT Values si basa su una suite proprietaria di Smart Solutions, che integra tecnologie abilitanti come la cybersecurity e l’intelligenza artificiale, garantendo ai clienti performance elevate, standard di sicurezza avanzata e massima affidabilità. Con un team di oltre 20 risorse interne specializzate, principalmente sviluppatori ed esperti in innovazione digitale, IT Values vanta prospettive di crescita significative, con ricavi previsti per il 2025 superiori a € 5,0 milioni e un EBITDA margin previsto oltre il 40%.
Sinergie Strategiche e Obiettivi di Crescita Ambiziosi
L’acquisizione di IT Values si inserisce in una logica di integrazione sinergica all’interno dell’ecosistema TXT. Il piano industriale condiviso con il management di IT Values prevede uno sviluppo accelerato del business, con obiettivi di crescita del fatturato importanti (CAGR ricavi > 25%) nei prossimi anni. Un contributo significativo a questa crescita è atteso dal backlog ordini di IT Values, che supera già i € 5 milioni di valore.
Particolarmente rilevanti saranno le sinergie all’interno del segmento di offerta dedicato al Public Sector. In questo ambito, le società del Gruppo TXT, WebGenesys e HSPI, agiranno da partner strategici per la distribuzione delle soluzioni innovative di IT Values e dei servizi connessi. Questa integrazione permetterà di ampliare e rafforzare l’offerta di TXT nel settore pubblico, sfruttando le competenze complementari delle diverse realtà del gruppo.
Dettagli Finanziari dell’Operazione: Investimento da 15 Milioni di Euro
Il corrispettivo concordato per l’acquisto del 100% di IT Values è stato fissato a € 15,0 milioni, al netto di earn-out, claw-back e PFN. Di questi, € 12,0 milioni (80%) saranno pagati in denaro ed € 3,0 milioni (20%) mediante la corresponsione di azioni TXT e-solutions S.p.A. La valutazione dell’Enterprise Value al closing riconosce ai soci di IT Values un multiplo pari a circa 6 volte l’EBITDA Adjusted 2024 (esclusi earn-out).
Per garantire la continuità gestionale e incentivare la crescita futura, i soci venditori, attualmente amministratori e manager di IT Values, rimarranno in forza all’azienda. Il contratto di acquisizione quote prevede clausole di retention, claw-back, earn-out e bonus a loro favore, con pagamenti legati al raggiungimento di obiettivi di crescita di fatturato ed EBITDA definiti nei piani industriali condivisi. Il valore massimo dell’earn-out è stato concordato a € 2,5 milioni.
Clearwater assiste TXT nell’acquisizione di IT Values
Clearwater ha assistito TXT e-Solutions S.p.A.nell’acquisizione di IT Values S.r.l. (“IT Values”), con un team composto dal Managing partner Marco Morfino, dall’Associate Gabriele Rossetti e dell’Analyst Arturo Gregorini. “TXT è una delle aziende più dinamiche e in crescita del settore tech italiano, in cui è un player di riferimento. Siamo contenti di aver affiancato TXT, con cui collaboriamo da tempo, in questa operazione, fornendo loro supporto sia nell’individuazione della target che nella gestione della squadra di advisor” ha dichiarato Marco Morfino, Managing partner di Clearwater.